JPMorgan si HSBC au facut miliarde de dolari manipuland cotatiile argintului
Scris de Daniel Ionascu
Doi colosi financiari, JPMorgan si HSBC, au facut profituri de miliarde de dolari din 2008 pana acum manipuland cotatiile argintului pe bursele mondiale, scrie un blog al New York Times, care citeaza din documentele depuse intr-un proces.
Strategia lor a fost simpla, din moment ce cele doua grupuri au avut o circa 85% din pariurile ca argintul va scadea. In principal, JPMorgan a mostenit pariurile investitionale de la banca de investitii Bear Stearns, achizitionata cu sprijin guvernamental in 2008.
In ultimele sase luni pretul argintului practic a decolat, urcand cu 80%, de la 19 la 34 de dolari pe uncie, dupa ce un trader a facut publice informatiile legate de cele doua banci.
Pradatorul ce sapa groapa financiara a victimei
Dupa ce JPMorgan a continuat pariurile Bear Stearns, HSBC a intrat rapid pe felie.
In SUA, tranzactionarea de metale pretioase si alte marfuri este reglementata si monitorizata de o agentie federala, numita Commodity Futures Trading Commission (CTFC).
In septembrie 2008, dupa ce a primit sute de plangeri privind manipularea preturilor la argint, institutia a inceput o investigatie. In noiembrie 2009, un informator, descris in proces drept un fost angajat al Goldman Sachs, a semnalat comisiei ca salariatii JPMorgan se laudau cu cat profit fac “din manipulare”.
Ideea era simpla: de fiecare data cand argintul parea ca incepe sa urce, bancherii inundau piata cu pariuri pe scaderea cotatiei. Ceea ce, practic, forta cumparatorul sa se sperie si sa vanda. Ca o asemanare, cele doua banci practic actionau ca un pradator care sapa o groapa in nisip si asteapta sa intre cineva in ea. Cand are si prada, destabilizeaza groapa iar aceasta cade in gura carnivorului, care o devoreaza financiar.
Informatorul a patit un accident bizar
In curand s-a aflat ca pe informator il cheama Andrew Maguire, un trader de metale pretioase din Londra. In 26 ianuarie 2010 el a trimis lui Bart Chilton, un membru al CTFC, un email in care ii cerea sa se uite pe tranzactiile din acea zi, aratand ca un singur vanzator dominant poate instiga la vanzare. Pe 3 februarie, el a trimis comisiei un avertisment ca in 2 zile va urma un “eveniment de manipulare”, cand Departamentul Muncii urma sa prezinte anumite date dinanciare. Pe 5 februarie, el a mai scris un mail investigatorilor ca totul s-a intamplat exact asa cum a zis el si ca JPMorgan si HSBC au facut profituri uriase.
In martie 2010, el a facut publice mailurile pentru ca simtea ca CTFC nu prea facea mult legat de caz.
Dupa care a suferit un accident bizar, cand o masina a intrat in el la o benzinarie.
Datele depuse la proces arata ca intre martie si noiembrie 2010, JPMorgan Chase si HSBC si-au redus pozitiile lor pana la 30% din piata, ceea ce a dus la cresterea rapida a cotatiilor argintului. Iar acum sunt prinse pe partea cealalta a tranzactiei, fiind datoare miliarde de dolari.
Si mai departe?
La doi ani si jumatate de cand a inceput totul, investigatia CTFC e inca nerezolvata, desi au fost intervievati 32 de oameni si vazute 40.000 de documente. Bart Chilton, membru al comisiei, spune ca ar trebui ca totul sa ajunga in instanta din cauza violarii legii. Tot el mai zice ca un participant l apiata, probabil JPMorgan, inca are 35% din pariurile pe scaderea argintului, mult peste limitele de 10% consfiintite de reforma financiara trecuta de administratia Obama anul trecut. Insa asta se intampla deoarece au fost emise exceptari de la regula.
Acum se asteapta publicarea documentelor respective de catre autoritati precum si lamurirea implicarii Federal Reserve in toata aceasta poveste.
Etichete: argint, banci, Bear Stearns, extern, HSBC, JPMorgan Chase, marfuri, stiri, SUA
